[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = IBK투자증권에서 20일 한글과컴퓨터(030520)에 대해 'AI사업이 기업 성장을 확실히 견인'라며 투자의견 '매수'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 33,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 47.7%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 한글과컴퓨터 리포트 주요내용
IBK투자증권에서 한글과컴퓨터(030520)에 대해 '2025년 매출 609억 원(YoY +11.5%, QoQ -31.2%), 영업이익 84억 원(YoY +31.7%, QoQ +48.2%)을 달성하여 컨센서스(매출액 651억원, 영업이익 102억원)를 하회함. 자회사 적자가 확대되었으나, 본업인 AI기반 소프트웨어 사업이 호조를 기록한 것으로 분석됨. 별도 기준으로 매출액 454억 원(YoY +34.3%, QoQ +7.5%), 영업이익 171억 원(YoY +41.3%, QoQ +120.6%)을 기록하며 최근 10년내 최고 1분기 매출 성장률을 기록했으며, 영업이익률은 37.8%로 1분기 기준 역대 최고치를 경신함. 매출에서 클라우드 SaaS 기반의 비설치형 소프트웨어 매출이 YoY +108.4% 급성장함. 웹한글 기안기 등 공공 부문 중심의 SaaS 제품이 빠르게 확산되며, 비설치형 제품군의 매출 비중이 29%(2024년 27%)까지 상승함. 한컴라이프케어와 기타 자회사의 적자가 확대되면서 연결 영업이익이 축소됨. 자회사 사업은 하반기에 수익성이 개선되어 적자폭을 줄일 것으로 예상됨'라고 분석했다.
◆ 한글과컴퓨터 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 33,000원 -> 33,000원(0.0%)
- IBK투자증권, 최근 1년 목표가 하락
IBK투자증권 이승훈 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 33,000원은 2024년 11월 22일 발행된 IBK투자증권의 직전 목표가인 33,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 IBK투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 05월 24일 36,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 33,000원을 제시하였다.
◆ 한글과컴퓨터 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 32,400원, IBK투자증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 전체 증권사 의견, 지난 6개월과 비슷한 수준
오늘 IBK투자증권에서 제시한 목표가 33,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 32,400원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 32,400원은 직전 6개월 평균 목표가였던 32,667원과 비슷한 수준이다. 이를 통해 한글과컴퓨터의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 지난 반기와 크게 다르지 않음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 한글과컴퓨터 리포트 주요내용
IBK투자증권에서 한글과컴퓨터(030520)에 대해 '2025년 매출 609억 원(YoY +11.5%, QoQ -31.2%), 영업이익 84억 원(YoY +31.7%, QoQ +48.2%)을 달성하여 컨센서스(매출액 651억원, 영업이익 102억원)를 하회함. 자회사 적자가 확대되었으나, 본업인 AI기반 소프트웨어 사업이 호조를 기록한 것으로 분석됨. 별도 기준으로 매출액 454억 원(YoY +34.3%, QoQ +7.5%), 영업이익 171억 원(YoY +41.3%, QoQ +120.6%)을 기록하며 최근 10년내 최고 1분기 매출 성장률을 기록했으며, 영업이익률은 37.8%로 1분기 기준 역대 최고치를 경신함. 매출에서 클라우드 SaaS 기반의 비설치형 소프트웨어 매출이 YoY +108.4% 급성장함. 웹한글 기안기 등 공공 부문 중심의 SaaS 제품이 빠르게 확산되며, 비설치형 제품군의 매출 비중이 29%(2024년 27%)까지 상승함. 한컴라이프케어와 기타 자회사의 적자가 확대되면서 연결 영업이익이 축소됨. 자회사 사업은 하반기에 수익성이 개선되어 적자폭을 줄일 것으로 예상됨'라고 분석했다.
◆ 한글과컴퓨터 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 33,000원 -> 33,000원(0.0%)
- IBK투자증권, 최근 1년 목표가 하락
IBK투자증권 이승훈 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 33,000원은 2024년 11월 22일 발행된 IBK투자증권의 직전 목표가인 33,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 IBK투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 05월 24일 36,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 33,000원을 제시하였다.
◆ 한글과컴퓨터 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 32,400원, IBK투자증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 전체 증권사 의견, 지난 6개월과 비슷한 수준
오늘 IBK투자증권에서 제시한 목표가 33,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 32,400원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 32,400원은 직전 6개월 평균 목표가였던 32,667원과 비슷한 수준이다. 이를 통해 한글과컴퓨터의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 지난 반기와 크게 다르지 않음을 알 수 있다.
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