[서울=뉴스핌] 황숙혜 기자 = 미국 피트니스 기업 펠로톤 인터랙티브(PTON)가 첫 하이일드(투기등급) 회사채 발행에서 강한 투자 수요를 끌어모았다고 블룸버그가 11월11일 보도했다. 이에 따라 발행 규모를 키우고 차입 비용은 크게 낮출 수 있었다.

사정에 밝은 관계자들에 따르면 이번 발행에는 68억 달러 넘는 주문이 몰렸고, 발행 규모는 당초보다 1억 달러 늘어난 7억 달러로 확정됐다.

2032년 만기 채권은 액면가로 발행됐으며 금리는 8.63%다. 최초 제시 금리는 9% 초중반대였다. 이들 관계자는 공개 발언 권한이 없다며 익명을 요청했다.

이번 채권은 펠로톤이 시장 전망을 웃도는 분기 매출 가이던스를 내놓은 지 불과 며칠 만에 시장에 나왔다. 사업 회복을 위한 노력이 성과를 내고 있다는 신호로 읽힌다. 동일 등급 채권의 평균 금리 6.85%와 비교하면 투자자에게 상당한 금리 프리미엄도 제공했다.

팬데믹 봉쇄 기간 매출이 급증했던 펠로톤은 이후 경영진 교체와 재고 과잉에 시달려 왔다. 회사는 인공지능(AI) 기반 소프트웨어와 새롭게 설계한 하드웨어, 새로운 제휴를 통해 수요 회복에 나선 상태다.

무디스(Moody's Ratings)는 월요일 고객 메모에서 "펠로톤의 이익과 잉여현금흐름은 대대적인 구조조정 이후 크게 개선됐다"며 "이런 개선세를 유지하면서 성장을 되살리는 것이 핵심 신용 위험으로 남아 있다"고 밝혔다. 무디스는 이번 채권에 투자등급보다 세 단계 낮은 'Ba3' 등급을 부여했다.

펠로톤은 회사 성명에서 조달 자금을 2029년 만기 부채 상환에 사용할 것이라고 밝혔다. 펠로톤은 논평 요청에 응하지 않았고, 이번 발행을 주관한 골드만삭스도 언급을 거절했다.

하이일드 채권 시장은 올해 발행 가능 시기가 얼마 남지 않은 가운데 지난주부터 회복 조짐을 보이고 있다. 월요일 기존 채권의 평균 금리는 6주 만에 최저로 떨어져 기업들이 신규 자금을 조달하기 더 수월해졌다.

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