전체기사 최신뉴스 GAM
KYD 디데이
글로벌

속보

더보기

美 IT 주가 급락에 전환사채 무더기 '외가격'

기사입력 : 2018년03월30일 04:07

최종수정 : 2018년03월30일 04:07

※ 본문 글자 크기 조정

  • 더 작게
  • 작게
  • 보통
  • 크게
  • 더 크게

※ 번역할 언어 선택

트위터 포함 IT 종목 주가 전환가격 크게 밑돌아

[뉴욕 = 뉴스핌 황숙혜 특파원] 페이스북의 정보 유출 스캔들에 도널드 트럼프 대통령의 아마존 세금 압박까지 악재가 꼬리를 물면서 미국 IT 간판급 종목이 하락 압박에 시달리는 가운데 해당 기업의 채권 투자자들도 골머리를 앓고 있다.

주가 급락으로 인해 이른바 ‘외가격’에 거래되는 전환사채 물량이 300억달러를 훌쩍 넘어선 것. 이 같은 전환사채가 앞으로 더욱 늘어날 것으로 보여 투자자들의 실망감이 클 것으로 보인다.

트위터 <사진=블룸버그>

29일(현지시각) 블룸버그에 따르면 트위터를 포함해 미국 IT 종목의 전환사채 가운데 ‘외가격’에 거래되는 물량이 306억달러에 달한 것으로 파악됐다.

전환사채는 특정 시점 이후 해당 기업의 주식으로 전환할 수 있는 권리가 부여된 채권이다. 채권을 매입한 뒤 이를 일정 기간 보유한 투자자들이 주식으로 전환하기 위해서는 주가가 요건을 충족시켜야 한다.

문제는 페이스북을 포함한 IT 종목의 주가가 수직 하락한 데 따라 전환 가격을 밑돌고 있고, 이 때문에 주식 전환이 불가능한 물량이 날로 늘어나고 있다는 점이다.

기업들은 저금리에 자금을 조달하기 위해 전환사채 발행을 동원했다. 투자자들은 해당 기업의 주식 전환을 통해 차익을 얻을 계산으로 이를 매입했지만 주가가 전환 가격을 회복하지 못할 경우 저금리에 자금이 묶이는 셈이 된다.

IT 공룡 기업들의 주가 하락에 채권 투자자들까지 울상을 하는 이유다. 관련 업체가 발행한 전환사채 물량 650억달러 가운데 주식 전환을 기대하기 어려운 채권이 절반에 달하는 실정이다.

일부 전환사채는 극심한 외가격에 거래되고 있어 투자자들이 자본차익을 실현할 기회가 요원한 것으로 파악됐다.

대표적인 사례가 트위터다. 업체가 발행한 2019년 9월 만기 전환사채의 전환 가격은 77.64달러이지만 트위터 주가는 30달러를 밑돌고 있다. 이달 들어서만 트위터는 10%를 웃도는 낙폭을 기록했다.

상황은 테슬라도 마찬가지. 지난 2014년 발행된 전환사채의 전환 가격은 359.87달러인데 반해 주가는 250달러 선에서 움직이고 있다.

테슬라는 모델3 생산 부진과 최근 전기차 폭발 사고로 인해 2주 사이 20%를 웃도는 주가 폭락을 연출했다.

이 밖에 마이크로칩 테크놀로지의 30억달러 규모 전환사채가 외가격 신세를 면치 못하고 있고, 씨트립닷컴과 뉘앙스 커뮤니케이션스의 외가격 전환사채 물량도 각각 20억다럴와 10억달러에 이른다.

워크데이와 웨스턴 디지털이 각각 10억달러 내외로 발행한 전환사채 역시 주가가 전환 가격을 밑돌아 주식 전환이 불발된 상황이다.

한편 전환사채 가격은 올들어 1.5% 상승했다. 하지만 투자자들의 기대치를 충족시키기에는 역부족이라는 지적이다.

 

[뉴스핌 Newspim] 황숙혜 뉴욕 특파원 (higrace@newspim.com)

[뉴스핌 베스트 기사]

사진
메타, AI 데이터센터 구축 270억달러 조달 [서울=뉴스핌] 최원진 기자= 미국 메타플랫폼스(NASDAQ: META)가 루이지애나주 리치랜드 패리시에 건설 중인 초대형 데이터센터 '하이페리온(Hyperion)' 프로젝트를 위해 사모펀드 블루아울캐피털(Blue Owl Capital)과 손잡고 270억달러(약 38조 7000억 원) 규모의 자금 조달 계약을 체결했다고 로이터 통신이 21일(현지시간) 보도했다. 이번 거래는 민간 기업의 단일 자금조달 규모로는 역대 최대 규모다. 메타는 프로젝트의 약 20% 지분을 보유하고, 나머지 대다수 지분은 블루아울이 운용하는 펀드가 보유한다. 블루아울은 약 70억달러 현금을 투입했으며, 메타는 그 대가로 약 30억달러의 일회성 현금 배당을 받았다. 하이페리온 데이터센터는 2기가와트(GW) 이상의 연산 용량을 갖춰 대규모 언어모델(LLM) 학습 등 차세대 인공지능(AI) 연산 인프라를 지원할 예정이다. 메타는 현지에 500명 이상을 고용할 계획이며, 시설 임대계약은 4년 기한에 연장 옵션이 포함된 형태다. 월스트리트저널(WSJ)에 따르면 이번 프로젝트에는 블랙록과 핌코 등 글로벌 자산운용사들이 대규모로 참여했다. 블랙록은 전체적으로 약 30억달러 규모의 채권을 인수했으며, 일부는 액티브 하이일드 ETF 등에 편입됐다. 핌코는 약 180억달러어치를 사들이며 최대 투자자로 참여했다. 업계는 이번 메타의 270억달러 조달을 AI 연산력 확보 경쟁의 신호탄으로 보고 있다. 대형 기술기업들이 전 세계적으로 데이터센터와 전력망 확충에 수백억 달러를 쏟아붓는 가운데, 모건스탠리는 메타·구글·아마존·마이크로소프트 등이 올해만 약 4천억달러를 AI 인프라에 투입할 것으로 내다봤다. 오픈AI 역시 26GW 규모의 연산 능력 확보를 위해 1조달러 이상을 투입할 가능성이 제기된다. 메타의 기업 로고 [사진=블룸버그] wonjc6@newspim.com     2025-10-22 09:32
사진
北, 동북방향으로 단거리 탄도미사일 발사 [서울=뉴스핌] 오동룡 군사방산전문기자 = 북한이 22일 오전 8시10분 경 동북 방향으로 단거리 탄도미사일을 발사했다고 합동참모본부가 밝혔다. 북한의 탄도미사일 도발은 이재명 정부 출범 이후 처음이다. 합참에 따르면, 우리 군은 22일 오전 8시10분경 북한 황북 중화 일대에서 동북 방향으로 발사된 단거리 탄도미사일 수 발을 포착했다. 포착된 북한의 미사일은 약 350km 비행했고, 정확한 제원에 대해서는 한미 정보 당국이 정밀분석 중에 있다고 밝혔다. 북한이 22일 오전 8시10분 경 동북 방향으로 단거리 탄도미사일을 발사했다고 합동참모본부가 밝혔다. 사진은 북한의 단거리 탄도미사일 발사 장면, [사진=조선중앙통신] 2025.10.22 gomsi@newspim.com 합참 관계자는 "한미 정보당국은 북한의 미사일 발사 준비 동향을 사전에 포착해 감시해 왔으며, 발사 즉시 탐지 후 추적하였다"면서 "또한, 미·일 측과 관련 정보를 긴밀하게 공유했다"고 했다. 그러면서 "우리 군은 굳건한 한미 연합방위태세 하에 북한의 다양한 동향에 대해 예의주시하면서, 어떠한 도발에도 압도적으로 대응할 수 있는 능력과 태세를 유지하고 있다"고 밝혔다. 한편, 북한의 단거리 탄도미사일 발사와 관련, 국가안보실은 안보실 및 국방부·합참 관계자 등이 참석한 가운데 '긴급 안보 상황 점검회의'를 개최했다. 국가안보실 관계자는 "북한의 탄도미사일 발사 상황을 실시간으로 파악하고, 관련 상황을 대통령께 보고하면서 상황을 주시해 왔다"면서 "특히 '긴급 안보 상황 점검회의'를 통해 안보실과 국방부 및 군의 대응 상황을 점검하고 한반도 상황에 미칠 영향을 평가했다"고 했다. gomsi@newspim.com 2025-10-22 11:12
기사 번역
결과물 출력을 준비하고 있어요.
기사제목
기사가 번역된 내용입니다.
종목 추적기

S&P 500 기업 중 기사 내용이 영향을 줄 종목 추적

결과물 출력을 준비하고 있어요.

긍정 영향 종목

  • Lockheed Martin Corp. Industrials
    우크라이나 안보 지원 강화 기대감으로 방산 수요 증가 직접적. 미·러 긴장 완화 불확실성 속에서도 방위산업 매출 안정성 강화 예상됨.

부정 영향 종목

  • Caterpillar Inc. Industrials
    우크라이나 전쟁 장기화 시 건설 및 중장비 수요 불확실성 직접적. 글로벌 인프라 투자 지연으로 매출 성장 둔화 가능성 있음.
이 내용에 포함된 데이터와 의견은 뉴스핌 AI가 분석한 결과입니다. 정보 제공 목적으로만 작성되었으며, 특정 종목 매매를 권유하지 않습니다. 투자 판단 및 결과에 대한 책임은 투자자 본인에게 있습니다. 주식 투자는 원금 손실 가능성이 있으므로, 투자 전 충분한 조사와 전문가 상담을 권장합니다.
안다쇼핑
Top으로 이동