[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 신한투자증권에서 14일 클래시스(214150)에 대해 '탑라인, 수익성 모두 1Q 저점, 연중 계단식 성장 전망'라며 투자의견 '매수'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 87,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 61.7%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 클래시스 리포트 주요내용
신한투자증권에서 클래시스(214150)에 대해 '1Q26 매출액 902억원(+17.0%, 이하 YoY), 영업이익 399억원(+3.0%, OPM 44.3%)을 전망한다. 계절적 비수기와 함께 4Q25 집중 선적된 해외 물량의 재고 소화 구간으로 탑라인 기준 연중 저점을 예상한다. 동시에 JL Health 인수 및 중국 진출 자문비, KIMES 등 광고선전비 증가가 반영되며 수익성 역시 저점이다. 이후 실적은 QoQ 계단식 성장 흐름을 전망한다. 3/10 딜클로징 이후 JL Health 실적이 연결로 반영되기 시작하며(연간 500억원 매출 기여), 신제품 쿼드세이의 미국(3월)·일본 출시와 9월 중국 MRF 인허가 모멘텀이 이어질 것으로 예상한다. JL Health의 낮은 수익성(OPM 10% 초반)으로 단기 이익 희석은 불가피하나, 과거 이루다 인수 사례와 본사의 고마진 이익체력(OPM 50% 이상)을 고려할 때, 중장기 수익성은 26년을 저점으로 점진적 개선이 기대된다.'라고 분석했다.


◆ 클래시스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 87,000원 -> 87,000원(0.0%)
신한투자증권 김지영 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 87,000원은 2026년 02월 25일 발행된 신한투자증권의 직전 목표가인 87,000원과 동일하다.


◆ 클래시스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 85,000원, 신한투자증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 신한투자증권에서 제시한 목표가 87,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 85,000원 대비 2.4% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 미래에셋증권의 100,000원 보다는 -13.0% 낮다. 이는 신한투자증권이 타 증권사들보다 클래시스의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 85,000원은 직전 6개월 평균 목표가였던 78,000원 대비 9.0% 상승하였다. 이를 통해 클래시스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.

이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.