[리포트 브리핑]비에이치, '견조한 실적으로 증명할 입지' 목표가 42,000원 - 교보증권

기사입력 : 2026년04월22일 08:41

최종수정 : 2026년04월22일 08:47

[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 교보증권에서 22일 비에이치(090460)에 대해 '견조한 실적으로 증명할 입지'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 42,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 24.1%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.

◆ 비에이치 리포트 주요내용
교보증권에서 비에이치(090460)에 대해 '2026년 1분기 연결 실적은 매출액 3,945억원(YoY +18.7%), 영업이익 77억원 (YoY 흑자전환, OPM 1.9%)을 기록할 것으로 전망. 높은 메모리 가격으로 인한 우려에도 예상보다 견조한 수요 추이와 함께 뚜렷한 실적 개선 예상. 특히, 동사가 대응하는 고부가 모델 비중이 확대되고 있는 것으로 파악돼 YoY 흑자전환은 충분할 것으로 예상. 핵심 수요처의 고성능 라인업 확대는 추후 동사의 수익성 개선의 주요한 근거.'라고 분석했다.

◆ 비에이치 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 20,000원 -> 42,000원(+110.0%)
교보증권 박희철 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 42,000원은 2025년 11월 20일 발행된 교보증권의 직전 목표가인 20,000원 대비 110.0% 증가한 가격이다.

◆ 비에이치 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 31,462원, 교보증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 교보증권에서 제시한 목표가 42,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 31,462원 대비 33.5% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 SK증권의 45,000원 보다는 -6.7% 낮다. 이는 교보증권이 타 증권사들보다 비에이치의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 31,462원은 직전 6개월 평균 목표가였던 21,000원 대비 49.8% 상승하였다. 이를 통해 비에이치의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.

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