[리포트 브리핑]NAVER, '네이버/엔비디아/브룩필드: AI 동맹이 주는 진짜 의미' 목표가 300,000원 - BNK투자증권

기사입력 : 2026년07월28일 11:12

최종수정 : 2026년07월28일 11:13

[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = BNK투자증권에서 28일 NAVER(035420)에 대해 '네이버/엔비디아/브룩필드: AI 동맹이 주는 진짜 의미'라며 투자의견 '매수'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 300,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 33.3%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.

◆ NAVER 리포트 주요내용
BNK투자증권에서 NAVER(035420)에 대해 'NVIDIA 대상 제 3자배정 유상증자. NVIDIA를 전략적 주주로 편입. AI Factory 구조는 10억달러 지분 + 최대 90억달러 인프라: 이번 유상증자는 NAVER가 자금난을 해소하기 위한 조달이 아니라, NVIDIA를 주주로 편입, AI 컴퓨팅 사업의 공급망과 기술 로드맵을 묶는 전략적 거래라고 볼 수 있다. 다만 NVIDIA가 전략적 프리미엄을 최종 확정 지불한 단계는 아니므로, 실행 및 사업가치가 더 증명되기 전까지는 '신뢰도 상승'과 '수익성 검증'이 공존하는 단계로 보는 것이 합리적이라고 판단된다.'라고 분석했다.

◆ NAVER 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 300,000원 -> 300,000원(0.0%)
BNK투자증권 이종원 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 300,000원은 2026년 06월 26일 발행된 BNK투자증권의 직전 목표가인 300,000원과 동일하다.

◆ NAVER 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 326,500원, BNK투자증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 2개
오늘 BNK투자증권에서 제시한 목표가 300,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 326,500원 대비 -8.1% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 신한투자증권의 240,000원 보다는 25.0% 높다. 이는 BNK투자증권이 타 증권사들보다 NAVER의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 326,500원은 직전 6개월 평균 목표가였던 346,800원 대비 -5.9% 하락하였다. 이를 통해 NAVER의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.

이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.

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