[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 하나증권에서 28일 삼성SDI(006400)에 대해 '하반기 실적 흐름 안정적'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 1,080,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 63.1%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 삼성SDI 리포트 주요내용
하나증권에서 삼성SDI(006400)에 대해 '2분기 실적은 매출 5.8조원(YoY +23%, QoQ +9%), 영업이익 4,502억원(YoY +5%, QoQ +20%)으로 컨센서스를 소폭 하회. 3분기 실적은 매출 6.3조원(YoY +17%, QoQ +8%), 영업이익 5,356억원(YoY -5%, QoQ +19%)을 전망. 중대형 전지 및 소형 전지 모두 전기차 시장 성장세 속에서 제품 출하 증가 지속되며 전지 합산 매출 YoY +29%, QoQ +10% 증가할 전망. 전자재료 부문 역시 모바일 성수기 진입하며 부문 매출 YoY +20%, QoQ +12% 증가를 전망. 전사 영업 이익률은 자동차 전지 부문 수익성 개선 지속 및 고수익성 전자재료 부문 매출 증가 힘입어, QoQ +0.8%p 상승한 8.5%를 전망'라고 분석했다.
또한 하나증권에서 '미국 배터리 생산 보조금(AMPC)에 대한 고객사와의 공유 가능성이 높아지면서 AMPC 실적 기여분에 대한 눈높이를 다소 낮춰야 하는 상황. 다만, 삼성SDI는 당분간 이와 관련한 실적 추정치 변동 없다는 점에서, 단기적으로는 셀 메이커 중 상대적으로 안정적인 주가 흐름 보여줄 가능성이 높음. P/E 기준 적정 시총 66조원, EV/EBITDA 기준 적정 시총 82조원의 평균치인 74조원을 적정 시총으로 산출하여, 목표주가 108만원을 유지. 그동안 미국 시장 진출이 다소 더뎠던 상황에서 최근 GM 신규 공장, 스텔란티스 추가 공장 등 미국 투자 증가하며 점진적인 Valuation Discount 해소 가능할 것으로 판단'라고 밝혔다.
◆ 삼성SDI 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 1,080,000원 -> 1,080,000원(0.0%)
하나증권 김현수 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 1,080,000원은 2023년 04월 28일 발행된 하나증권의 직전 목표가인 1,080,000원과 동일하다.
◆ 삼성SDI 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 946,250원, 하나증권 가장 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 2개
오늘 하나증권에서 제시한 목표가 1,080,000원은 23년 01월 31일 발표한 미래에셋증권의 1,100,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 높은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 946,250원 대비 14.1% 높은 수준으로 삼성SDI의 주가에 대해 긍정적으로 평가하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 946,250원은 직전 6개월 평균 목표가였던 901,600원 대비 5.0% 상승하였다. 이를 통해 삼성SDI의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 삼성SDI 리포트 주요내용
하나증권에서 삼성SDI(006400)에 대해 '2분기 실적은 매출 5.8조원(YoY +23%, QoQ +9%), 영업이익 4,502억원(YoY +5%, QoQ +20%)으로 컨센서스를 소폭 하회. 3분기 실적은 매출 6.3조원(YoY +17%, QoQ +8%), 영업이익 5,356억원(YoY -5%, QoQ +19%)을 전망. 중대형 전지 및 소형 전지 모두 전기차 시장 성장세 속에서 제품 출하 증가 지속되며 전지 합산 매출 YoY +29%, QoQ +10% 증가할 전망. 전자재료 부문 역시 모바일 성수기 진입하며 부문 매출 YoY +20%, QoQ +12% 증가를 전망. 전사 영업 이익률은 자동차 전지 부문 수익성 개선 지속 및 고수익성 전자재료 부문 매출 증가 힘입어, QoQ +0.8%p 상승한 8.5%를 전망'라고 분석했다.
또한 하나증권에서 '미국 배터리 생산 보조금(AMPC)에 대한 고객사와의 공유 가능성이 높아지면서 AMPC 실적 기여분에 대한 눈높이를 다소 낮춰야 하는 상황. 다만, 삼성SDI는 당분간 이와 관련한 실적 추정치 변동 없다는 점에서, 단기적으로는 셀 메이커 중 상대적으로 안정적인 주가 흐름 보여줄 가능성이 높음. P/E 기준 적정 시총 66조원, EV/EBITDA 기준 적정 시총 82조원의 평균치인 74조원을 적정 시총으로 산출하여, 목표주가 108만원을 유지. 그동안 미국 시장 진출이 다소 더뎠던 상황에서 최근 GM 신규 공장, 스텔란티스 추가 공장 등 미국 투자 증가하며 점진적인 Valuation Discount 해소 가능할 것으로 판단'라고 밝혔다.
◆ 삼성SDI 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 1,080,000원 -> 1,080,000원(0.0%)
하나증권 김현수 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 1,080,000원은 2023년 04월 28일 발행된 하나증권의 직전 목표가인 1,080,000원과 동일하다.
◆ 삼성SDI 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 946,250원, 하나증권 가장 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 2개
오늘 하나증권에서 제시한 목표가 1,080,000원은 23년 01월 31일 발표한 미래에셋증권의 1,100,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 높은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 946,250원 대비 14.1% 높은 수준으로 삼성SDI의 주가에 대해 긍정적으로 평가하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 946,250원은 직전 6개월 평균 목표가였던 901,600원 대비 5.0% 상승하였다. 이를 통해 삼성SDI의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.