[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 신한투자증권에서 30일 더블유씨피(393890)에 대해 '실적보다 북미 모멘텀'이라며 투자의견 '매수(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 50,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 24.8%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 더블유씨피 리포트 주요내용
신한투자증권에서 더블유씨피(393890)에 대해 '4Q23 OP 39억원(-82% YoY, -61% QoQ)으로 부진. Non-EV 부진으로 실적은 점진적 개선, 주가 트리거는 북미 수주. 주가의 상승 트리거는 실적보다 북미 진출이 중요. FEoC 발표 이후 현지 생산 분리막에 대한 미국의 수요는 계단식으로 늘어나게 됐음. 신규 고객사를 추가로 확보할 수 있는 환경. 관련한 장기공급계약이 확인되면 동사의 로드맵상 북미가 전체 비중에서 30% 이상을 차지하는 핵심 생산거점으로 부각받을 전망. 목표주가 50,000원, 투자의견 매수 유지.'라고 분석했다.
또한 신한투자증권에서 '4Q23 매출은 922억원(+50% YoY, +22% QoQ)으로 시장 기대치(686억원)를 +34%나 뛰어넘었음. Non-EV향 원통/소형 전지 판매 둔화가 지속되고 있지만 주요 고객사의 EV향 각형 신제품 판매가 견조. 반면 영업이익은 39억원(-82% YoY, -61% QoQ)으로 크게 부진. 낮아진 시장 기대치(OP 97억원)를 59% 하회하는 실적. 지난 분기에 이어 코팅 라인 인수에 따른 인건비 부담이 지속됐고, 신규 CP 7~8라인 투자가 진행되면서 관련 비용이 증가. 향후 생산 효율성 개선의 핵심인 신공법 관련해 장비 발주 비용도 일부 반영된 것으로 추정.'라고 밝혔다.
◆ 더블유씨피 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 55,000원 -> 50,000원(-9.1%)
- 신한투자증권, 최근 1년 목표가 하락
신한투자증권 정용진 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 50,000원은 2023년 10월 31일 발행된 신한투자증권의 직전 목표가인 55,000원 대비 -9.1% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 신한투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 02월 06일 70,000원을 제시한 이후 상승하여 23년 08월 01일 최고 목표가인 105,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다소 하락하여 최근 1년 중 최저 목표가인 50,000원을 제시하였다.
◆ 더블유씨피 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 82,300원, 신한투자증권 가장 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 신한투자증권에서 제시한 목표가 50,000원은 24년 01월 30일 발표한 이베스트투자증권의 50,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 낮은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 82,300원 대비 -39.2% 낮은 수준으로 더블유씨피의 주가에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 82,300원은 직전 6개월 평균 목표가였던 86,667원 대비 -5.0% 하락하였다. 이를 통해 더블유씨피의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 더블유씨피 리포트 주요내용
신한투자증권에서 더블유씨피(393890)에 대해 '4Q23 OP 39억원(-82% YoY, -61% QoQ)으로 부진. Non-EV 부진으로 실적은 점진적 개선, 주가 트리거는 북미 수주. 주가의 상승 트리거는 실적보다 북미 진출이 중요. FEoC 발표 이후 현지 생산 분리막에 대한 미국의 수요는 계단식으로 늘어나게 됐음. 신규 고객사를 추가로 확보할 수 있는 환경. 관련한 장기공급계약이 확인되면 동사의 로드맵상 북미가 전체 비중에서 30% 이상을 차지하는 핵심 생산거점으로 부각받을 전망. 목표주가 50,000원, 투자의견 매수 유지.'라고 분석했다.
또한 신한투자증권에서 '4Q23 매출은 922억원(+50% YoY, +22% QoQ)으로 시장 기대치(686억원)를 +34%나 뛰어넘었음. Non-EV향 원통/소형 전지 판매 둔화가 지속되고 있지만 주요 고객사의 EV향 각형 신제품 판매가 견조. 반면 영업이익은 39억원(-82% YoY, -61% QoQ)으로 크게 부진. 낮아진 시장 기대치(OP 97억원)를 59% 하회하는 실적. 지난 분기에 이어 코팅 라인 인수에 따른 인건비 부담이 지속됐고, 신규 CP 7~8라인 투자가 진행되면서 관련 비용이 증가. 향후 생산 효율성 개선의 핵심인 신공법 관련해 장비 발주 비용도 일부 반영된 것으로 추정.'라고 밝혔다.
◆ 더블유씨피 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 55,000원 -> 50,000원(-9.1%)
- 신한투자증권, 최근 1년 목표가 하락
신한투자증권 정용진 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 50,000원은 2023년 10월 31일 발행된 신한투자증권의 직전 목표가인 55,000원 대비 -9.1% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 신한투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 02월 06일 70,000원을 제시한 이후 상승하여 23년 08월 01일 최고 목표가인 105,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다소 하락하여 최근 1년 중 최저 목표가인 50,000원을 제시하였다.
◆ 더블유씨피 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 82,300원, 신한투자증권 가장 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 신한투자증권에서 제시한 목표가 50,000원은 24년 01월 30일 발표한 이베스트투자증권의 50,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 낮은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 82,300원 대비 -39.2% 낮은 수준으로 더블유씨피의 주가에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 82,300원은 직전 6개월 평균 목표가였던 86,667원 대비 -5.0% 하락하였다. 이를 통해 더블유씨피의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.