YBM시사닷컴의 지난해 4/4분기 실적에 대한 증권가의 호평이 이어지고 있다.
한국투자증권의 양은정 애널리스트는 26일 "지난 4/4분기 매출액은 컨텐츠를 제외하면 양호한 모습을 보였고 지분법손실의 주원인인 학천미디어 부도처리 효과로 당기순이익도 증가했다"며 "영어교육 사업강화, 높은 밸류에이션 매력도, 배당수익률 등을 반영해 투자의견 '매수'를 유지하고 목표주가를 1만1300원으로 상향한다"고 밝혔다.
양 애널리스트는 "어학에 있어 수익성이 높은 온라인교육과 온라인테스트접수 매출비중이 감소"했으나 "영어교육 강화를 통한 성장전략을 모색하고 있다"고 설명했다.
그는 YBM시사닷컴의 성장이 ▲ 계열사인 YBM에듀케이션이 운영하는 유초등 영어학원인 ECC에 온라인 컨텐츠 공급 ▲ 학원수 증가를 통한 YBM잉글루 사업확대 ▲ 삼성그룹 영어전형 변경(영어면접 폐지하고 접수시 영어회화등급 제출)에 따른 토익스피킹 응시자수 증가 등으로 지속될 것으로 봤다.
현대증권의 김혜림 애널리스트도 "지난 4/4분기 실적이 기대치를 부합했다"며 "토익, MOS부분 매출을 통한 안정적 현금흐름과 높은 시가배당률을 감안할 때 PER 8.0배 수준인 현주가는 추가 상승여력이 있다"고 평가했다.
김 애널리스트는 적정주가 9200원에 'BUY'의견을 유지했다.
한국투자증권의 양은정 애널리스트는 26일 "지난 4/4분기 매출액은 컨텐츠를 제외하면 양호한 모습을 보였고 지분법손실의 주원인인 학천미디어 부도처리 효과로 당기순이익도 증가했다"며 "영어교육 사업강화, 높은 밸류에이션 매력도, 배당수익률 등을 반영해 투자의견 '매수'를 유지하고 목표주가를 1만1300원으로 상향한다"고 밝혔다.
양 애널리스트는 "어학에 있어 수익성이 높은 온라인교육과 온라인테스트접수 매출비중이 감소"했으나 "영어교육 강화를 통한 성장전략을 모색하고 있다"고 설명했다.
그는 YBM시사닷컴의 성장이 ▲ 계열사인 YBM에듀케이션이 운영하는 유초등 영어학원인 ECC에 온라인 컨텐츠 공급 ▲ 학원수 증가를 통한 YBM잉글루 사업확대 ▲ 삼성그룹 영어전형 변경(영어면접 폐지하고 접수시 영어회화등급 제출)에 따른 토익스피킹 응시자수 증가 등으로 지속될 것으로 봤다.
현대증권의 김혜림 애널리스트도 "지난 4/4분기 실적이 기대치를 부합했다"며 "토익, MOS부분 매출을 통한 안정적 현금흐름과 높은 시가배당률을 감안할 때 PER 8.0배 수준인 현주가는 추가 상승여력이 있다"고 평가했다.
김 애널리스트는 적정주가 9200원에 'BUY'의견을 유지했다.