[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = DB금융투자에서 27일 삼성전기(009150)에 대해 '3Q23 부진, 큰 그림은 변하지 않았다'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 210,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 69.2%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 삼성전기 리포트 주요내용
DB금융투자에서 삼성전기(009150)에 대해 '3Q23P 실적은 매출액 2조 3,609억원 (-1.0%YoY, +6.3%QoQ), 영업이익 1,840억원(-40.8%YoY, -10.2%QoQ)으로 매출액은 컨센서스에 부합했으나 영업이익은 컨센서스를 크게 하회. 4Q23E 매출액은 2조 1,979억원(+11.7%YoY, -6.9%QoQ), 영업이익 1,328억원(+31.2%YoY, -27.8%QoQ)으로 전망. 4분기에는 연말 부품 재고조정에 따라 IT용 MLCC를 중심으로 컴포넌트사업부의 출하량 둔화가 예상. 가동률 하락과 이에 따른 매출액과 수익성의 동반 약세를 전망할 수 밖에 없는 환경. 다만 2024년에는 IT 세트 수요의 점진적 회복이 기대되는 가운데 1) 전장향 MLCC를 통한 컴포넌트사업부 P, Q 동반 증가, 2) 전장용 카메라모듈의 매출액 YoY 30% 수준 증가를 통한 외형 성장이 전망된다는 방향성에는 변함이 없음. 다만 예상치를 하회한 3분기 실적과 4분기 수익성 악화를 감안해 23년 연간 영업이익 추정치를 24% 하향. 동사는 24년 영업이익이 23년 대비 68% 증가할 것으로 전망되며 전기전자 대형주 가운데 가장 큰 폭의 실적 성장이 기대. 이에 반해 12M Fwd P/E 12배, P/B는 1.1배에 머무르고 있음'라고 분석했다.
◆ 삼성전기 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 210,000원 -> 210,000원(0.0%)
- DB금융투자, 최근 1년 목표가 상승
DB금융투자 조현지 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 210,000원은 2023년 10월 23일 발행된 DB금융투자의 직전 목표가인 210,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 DB금융투자가 제시한 목표가를 살펴보면, 22년 10월 27일 165,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 210,000원을 제시하였다.
◆ 삼성전기 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 182,952원, DB금융투자 긍정적 평가
- 전체 증권사 의견, 지난 6개월과 비슷한 수준
오늘 DB금융투자에서 제시한 목표가 210,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 182,952원 대비 14.8% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 SK증권의 215,000원 보다는 -2.3% 낮다. 이는 DB금융투자가 타 증권사들보다 삼성전기의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 182,952원은 직전 6개월 평균 목표가였던 183,696원과 비슷한 수준이다. 이를 통해 삼성전기의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 지난 반기와 크게 다르지 않음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 삼성전기 리포트 주요내용
DB금융투자에서 삼성전기(009150)에 대해 '3Q23P 실적은 매출액 2조 3,609억원 (-1.0%YoY, +6.3%QoQ), 영업이익 1,840억원(-40.8%YoY, -10.2%QoQ)으로 매출액은 컨센서스에 부합했으나 영업이익은 컨센서스를 크게 하회. 4Q23E 매출액은 2조 1,979억원(+11.7%YoY, -6.9%QoQ), 영업이익 1,328억원(+31.2%YoY, -27.8%QoQ)으로 전망. 4분기에는 연말 부품 재고조정에 따라 IT용 MLCC를 중심으로 컴포넌트사업부의 출하량 둔화가 예상. 가동률 하락과 이에 따른 매출액과 수익성의 동반 약세를 전망할 수 밖에 없는 환경. 다만 2024년에는 IT 세트 수요의 점진적 회복이 기대되는 가운데 1) 전장향 MLCC를 통한 컴포넌트사업부 P, Q 동반 증가, 2) 전장용 카메라모듈의 매출액 YoY 30% 수준 증가를 통한 외형 성장이 전망된다는 방향성에는 변함이 없음. 다만 예상치를 하회한 3분기 실적과 4분기 수익성 악화를 감안해 23년 연간 영업이익 추정치를 24% 하향. 동사는 24년 영업이익이 23년 대비 68% 증가할 것으로 전망되며 전기전자 대형주 가운데 가장 큰 폭의 실적 성장이 기대. 이에 반해 12M Fwd P/E 12배, P/B는 1.1배에 머무르고 있음'라고 분석했다.
◆ 삼성전기 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 210,000원 -> 210,000원(0.0%)
- DB금융투자, 최근 1년 목표가 상승
DB금융투자 조현지 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 210,000원은 2023년 10월 23일 발행된 DB금융투자의 직전 목표가인 210,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 DB금융투자가 제시한 목표가를 살펴보면, 22년 10월 27일 165,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 210,000원을 제시하였다.
◆ 삼성전기 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 182,952원, DB금융투자 긍정적 평가
- 전체 증권사 의견, 지난 6개월과 비슷한 수준
오늘 DB금융투자에서 제시한 목표가 210,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 182,952원 대비 14.8% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 SK증권의 215,000원 보다는 -2.3% 낮다. 이는 DB금융투자가 타 증권사들보다 삼성전기의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 182,952원은 직전 6개월 평균 목표가였던 183,696원과 비슷한 수준이다. 이를 통해 삼성전기의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 지난 반기와 크게 다르지 않음을 알 수 있다.
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