[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = KB증권에서 26일 SK하이닉스(000660)에 대해 'NAND, 구조적 수요 변화 기대'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 240,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 40.7%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ SK하이닉스 리포트 주요내용
KB증권에서 SK하이닉스(000660)에 대해 '목표주가 240,000원, 투자의견 Buy를 유지. 이는 HBM 매출비중 확대와 고용량 eSSD 수요 증가 등에 따른 DRAM, NAND ASP 상승을 반영해 2024년, 2025년 영업이익을 각각 +14%, +12% 상향한 18조원, 25조원으로 수정했기 때문. AI 데이터센터 확대에 따른 고용량 스토리지 엔터프라이즈 SSD(eSSD)의 구조적 수요 증가는 1분기 NAND 흑자전환으로 이어졌고, 향후 NAND 실적에 긍정적 영향을 미칠 전망. 특히 SK하이닉스는 솔리다임을 통해 60TB 이상 초고용량 eSSD의 적기 수요 대응이 가능해 향후 NAND 실적은 재고평가손실 환입이 없더라도 흑자기조를 지속할 전망.'라고 분석했다.
또한 KB증권에서 '1분기 영업이익은 NAND 부문이 2Q22 이후 7개 분기 만에 흑자 전환하며 2.88조원(OPM 23.4%, 재고평가손실 환입 9,000억원)을 기록해 컨센서스를 상회. 2분기 실적은 매출 15.4조원, 영업이익 4.3조원(OPM 28.2%)으로 4Q18(4.4조원) 이후 22개 분기 만에 최대 실적을 달성할 전망. ① 2분기 DRAM(B/G: +15%, ASP: +13%) 영업이익은 3.8조원(OPM 38.1%)으로 예상되고, ② NAND(B/G flat, ASP +20% QoQ) 영업이익은 5,017억원(OPM 10.4%)으로 추정. 2024년 영업이익은 18.4조원으로 전망되고, 상/하반기 영업이익 비중은 각각 39%(7.2조원), 61%(11.2조원)로 추정.'라고 밝혔다.
◆ SK하이닉스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 240,000원 -> 240,000원(0.0%)
- KB증권, 최근 1년 목표가 상승
KB증권 김동원 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 240,000원은 2024년 04월 05일 발행된 KB증권의 직전 목표가인 240,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 KB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 04월 27일 110,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 240,000원을 제시하였다.
◆ SK하이닉스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 212,708원, KB증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 KB증권에서 제시한 목표가 240,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 212,708원 대비 12.8% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 삼성증권의 250,000원 보다는 -4.0% 낮다. 이는 KB증권이 타 증권사들보다 SK하이닉스의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 212,708원은 직전 6개월 평균 목표가였던 146,391원 대비 45.3% 상승하였다. 이를 통해 SK하이닉스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ SK하이닉스 리포트 주요내용
KB증권에서 SK하이닉스(000660)에 대해 '목표주가 240,000원, 투자의견 Buy를 유지. 이는 HBM 매출비중 확대와 고용량 eSSD 수요 증가 등에 따른 DRAM, NAND ASP 상승을 반영해 2024년, 2025년 영업이익을 각각 +14%, +12% 상향한 18조원, 25조원으로 수정했기 때문. AI 데이터센터 확대에 따른 고용량 스토리지 엔터프라이즈 SSD(eSSD)의 구조적 수요 증가는 1분기 NAND 흑자전환으로 이어졌고, 향후 NAND 실적에 긍정적 영향을 미칠 전망. 특히 SK하이닉스는 솔리다임을 통해 60TB 이상 초고용량 eSSD의 적기 수요 대응이 가능해 향후 NAND 실적은 재고평가손실 환입이 없더라도 흑자기조를 지속할 전망.'라고 분석했다.
또한 KB증권에서 '1분기 영업이익은 NAND 부문이 2Q22 이후 7개 분기 만에 흑자 전환하며 2.88조원(OPM 23.4%, 재고평가손실 환입 9,000억원)을 기록해 컨센서스를 상회. 2분기 실적은 매출 15.4조원, 영업이익 4.3조원(OPM 28.2%)으로 4Q18(4.4조원) 이후 22개 분기 만에 최대 실적을 달성할 전망. ① 2분기 DRAM(B/G: +15%, ASP: +13%) 영업이익은 3.8조원(OPM 38.1%)으로 예상되고, ② NAND(B/G flat, ASP +20% QoQ) 영업이익은 5,017억원(OPM 10.4%)으로 추정. 2024년 영업이익은 18.4조원으로 전망되고, 상/하반기 영업이익 비중은 각각 39%(7.2조원), 61%(11.2조원)로 추정.'라고 밝혔다.
◆ SK하이닉스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 240,000원 -> 240,000원(0.0%)
- KB증권, 최근 1년 목표가 상승
KB증권 김동원 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 240,000원은 2024년 04월 05일 발행된 KB증권의 직전 목표가인 240,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 KB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 04월 27일 110,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 240,000원을 제시하였다.
◆ SK하이닉스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 212,708원, KB증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 KB증권에서 제시한 목표가 240,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 212,708원 대비 12.8% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 삼성증권의 250,000원 보다는 -4.0% 낮다. 이는 KB증권이 타 증권사들보다 SK하이닉스의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 212,708원은 직전 6개월 평균 목표가였던 146,391원 대비 45.3% 상승하였다. 이를 통해 SK하이닉스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.