[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 하나증권에서 07일 대우건설(047040)에 대해 '1회성 이익과 1회성 비용, 변동성이 큰 구간'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 4,500원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 33.9%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 대우건설 리포트 주요내용
하나증권에서 대우건설(047040)에 대해 '4Q24 잠정실적, 컨센서스 상회. 2025년 추정, 매출액 8.6조원, 영업이익 4,268억원. 투자의견 Buy, 목표주가 4,500원 유지: 목표주가는 2025년 EPS 추정치에 Target P/E 7.0배를 적용했다. 주택 마진의 회복 정도 여부와 추가적인 비용 가능성이 혼재 되어있어, 주가 변동성이 큰 구간으로 판단한다.'라고 분석했다.
또한 하나증권에서 '4Q24 실적으로 매출액 2.6조원(-4.7%yoy), 영업이익 1,212억원(+55.6%yoy)을기록하면서 시장 컨센서스를 상회했다. 영업이익 상회 배경으로, 주택건축(GPM 12.6%)과플랜트(GPM 28.4%), 기타 연결종속(GPM 28.4%)의 마진이 기대 이상으로 좋았다. 주택건 축은 정산이익의 반영, 플랜트는 나이지리아 현장에서의 도급증액 및 비용효율화, 연결종속은 베트남 토지매각(250억원) 영향이다. 반면, 토목GPM이 -8.6%를 기록했는데, 3분기에 이어 싱가포르 현장에서의 비용 인상 때문이다. 판관비에서는 매출채권 대손상각비 약 400억원이 반영됐다. 영업외로는 자회사의 투자부동산 처분 손실 및 부산 철거현장 손상 비용 등으로 약 500억원의 비용 반영 등이 있었다. 주택 4Q24 분양 세대수는 6,880세대이며(누적 19,483세대), 미분양은 5,900세대다.'라고 밝혔다.
◆ 대우건설 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 4,500원 -> 4,500원(0.0%)
- 하나증권, 최근 1년 목표가 상승 후 하락
하나증권 김승준 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 4,500원은 2024년 10월 31일 발행된 하나증권의 직전 목표가인 4,500원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 하나증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 05월 02일 4,500원을 제시한 이후 상승하여 24년 07월 31일 최고 목표가인 5,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다시 하락하여 처음 목표가와 동일한 4,500원을 제시하였다.
◆ 대우건설 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 4,319원, 하나증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 하나증권에서 제시한 목표가 4,500원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 4,319원 대비 4.2% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 교보증권의 5,000원 보다는 -10.0% 낮다. 이는 하나증권이 타 증권사들보다 대우건설의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 4,319원은 직전 6개월 평균 목표가였던 5,120원 대비 -15.6% 하락하였다. 이를 통해 대우건설의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 대우건설 리포트 주요내용
하나증권에서 대우건설(047040)에 대해 '4Q24 잠정실적, 컨센서스 상회. 2025년 추정, 매출액 8.6조원, 영업이익 4,268억원. 투자의견 Buy, 목표주가 4,500원 유지: 목표주가는 2025년 EPS 추정치에 Target P/E 7.0배를 적용했다. 주택 마진의 회복 정도 여부와 추가적인 비용 가능성이 혼재 되어있어, 주가 변동성이 큰 구간으로 판단한다.'라고 분석했다.
또한 하나증권에서 '4Q24 실적으로 매출액 2.6조원(-4.7%yoy), 영업이익 1,212억원(+55.6%yoy)을기록하면서 시장 컨센서스를 상회했다. 영업이익 상회 배경으로, 주택건축(GPM 12.6%)과플랜트(GPM 28.4%), 기타 연결종속(GPM 28.4%)의 마진이 기대 이상으로 좋았다. 주택건 축은 정산이익의 반영, 플랜트는 나이지리아 현장에서의 도급증액 및 비용효율화, 연결종속은 베트남 토지매각(250억원) 영향이다. 반면, 토목GPM이 -8.6%를 기록했는데, 3분기에 이어 싱가포르 현장에서의 비용 인상 때문이다. 판관비에서는 매출채권 대손상각비 약 400억원이 반영됐다. 영업외로는 자회사의 투자부동산 처분 손실 및 부산 철거현장 손상 비용 등으로 약 500억원의 비용 반영 등이 있었다. 주택 4Q24 분양 세대수는 6,880세대이며(누적 19,483세대), 미분양은 5,900세대다.'라고 밝혔다.
◆ 대우건설 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 4,500원 -> 4,500원(0.0%)
- 하나증권, 최근 1년 목표가 상승 후 하락
하나증권 김승준 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 4,500원은 2024년 10월 31일 발행된 하나증권의 직전 목표가인 4,500원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 하나증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 05월 02일 4,500원을 제시한 이후 상승하여 24년 07월 31일 최고 목표가인 5,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다시 하락하여 처음 목표가와 동일한 4,500원을 제시하였다.
◆ 대우건설 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 4,319원, 하나증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 하나증권에서 제시한 목표가 4,500원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 4,319원 대비 4.2% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 교보증권의 5,000원 보다는 -10.0% 낮다. 이는 하나증권이 타 증권사들보다 대우건설의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 4,319원은 직전 6개월 평균 목표가였던 5,120원 대비 -15.6% 하락하였다. 이를 통해 대우건설의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
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