[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 이베스트투자증권에서 10일 카카오(035720)에 대해 '3Q23 Review: 보수적 비용 집행 중'이라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 66,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 44.7%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 카카오 리포트 주요내용
이베스트투자증권에서 카카오(035720)에 대해 '3Q23 Review: 보수적 비용 집행 중. 지난 2분기에 이어 비용 통제 흐름이 긍정적. 3Q23 인건비는 사업 구조 개선에 따른 일회성 비용 147억원 반영에도 보수적인 채용 기조가 이어지면서 QoQ 1.0% 감소하고 YoY 7.8% 증가하는 수준에 그쳤음. 투자의견 Buy 유지하나 목표주가 66,000원으로 하향. 목표주가의 하향은 경기 부진에 따른 톡비즈 부문 실적 조정 및 주요 종속기업 가치의 하락을 반영함에 따른 것.'라고 분석했다.
또한 이베스트투자증권에서 '카카오의 K-IFRS 연결 기준 3Q23 매출액은 전년동기대비 16.3% 증가한 2조 1,609억원, 영업이익은 전년동기대비 6.7% 감소한 1,403억원으로, 당사 추정치 및 낮아진 시장 기대치를 상회한 실적을 기록. 보수적인 인건비와 마케팅 집행 기조 유지를 통해 일회성 비용이 발생했음에도 영업이익을 방어한 모습인데, SM엔터테인먼트 연결효과를 제외하면 매출액은 YoY 2.5% 증가했고 영업이익은 YoY 23.4% 감소. 3Q23 톡비즈 부문 매출액은 YoY 10.8% 증가한 5,177억원으로, 이 중 광고형과 거래형의 매출액은 각각 YoY 7.6%, 14.8% 성장.'라고 밝혔다.
◆ 카카오 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 75,000원 -> 66,000원(-12.0%)
- 이베스트투자증권, 최근 1년 목표가 하락
이베스트투자증권 오린아 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 66,000원은 2023년 09월 20일 발행된 이베스트투자증권의 직전 목표가인 75,000원 대비 -12.0% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 이베스트투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 04월 26일 75,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 66,000원을 제시하였다.
◆ 카카오 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 63,286원, 이베스트투자증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 이베스트투자증권에서 제시한 목표가 66,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 63,286원 대비 4.3% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 유안타증권의 75,000원 보다는 -12.0% 낮다. 이는 이베스트투자증권이 타 증권사들보다 카카오의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 63,286원은 직전 6개월 평균 목표가였던 77,350원 대비 -18.2% 하락하였다. 이를 통해 카카오의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 카카오 리포트 주요내용
이베스트투자증권에서 카카오(035720)에 대해 '3Q23 Review: 보수적 비용 집행 중. 지난 2분기에 이어 비용 통제 흐름이 긍정적. 3Q23 인건비는 사업 구조 개선에 따른 일회성 비용 147억원 반영에도 보수적인 채용 기조가 이어지면서 QoQ 1.0% 감소하고 YoY 7.8% 증가하는 수준에 그쳤음. 투자의견 Buy 유지하나 목표주가 66,000원으로 하향. 목표주가의 하향은 경기 부진에 따른 톡비즈 부문 실적 조정 및 주요 종속기업 가치의 하락을 반영함에 따른 것.'라고 분석했다.
또한 이베스트투자증권에서 '카카오의 K-IFRS 연결 기준 3Q23 매출액은 전년동기대비 16.3% 증가한 2조 1,609억원, 영업이익은 전년동기대비 6.7% 감소한 1,403억원으로, 당사 추정치 및 낮아진 시장 기대치를 상회한 실적을 기록. 보수적인 인건비와 마케팅 집행 기조 유지를 통해 일회성 비용이 발생했음에도 영업이익을 방어한 모습인데, SM엔터테인먼트 연결효과를 제외하면 매출액은 YoY 2.5% 증가했고 영업이익은 YoY 23.4% 감소. 3Q23 톡비즈 부문 매출액은 YoY 10.8% 증가한 5,177억원으로, 이 중 광고형과 거래형의 매출액은 각각 YoY 7.6%, 14.8% 성장.'라고 밝혔다.
◆ 카카오 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 75,000원 -> 66,000원(-12.0%)
- 이베스트투자증권, 최근 1년 목표가 하락
이베스트투자증권 오린아 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 66,000원은 2023년 09월 20일 발행된 이베스트투자증권의 직전 목표가인 75,000원 대비 -12.0% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 이베스트투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 04월 26일 75,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 66,000원을 제시하였다.
◆ 카카오 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 63,286원, 이베스트투자증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 이베스트투자증권에서 제시한 목표가 66,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 63,286원 대비 4.3% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 유안타증권의 75,000원 보다는 -12.0% 낮다. 이는 이베스트투자증권이 타 증권사들보다 카카오의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 63,286원은 직전 6개월 평균 목표가였던 77,350원 대비 -18.2% 하락하였다. 이를 통해 카카오의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.